what are crypto derivatives?

Объяснение Криптодеривативов: Плюсы & Минусы, Торговые Стратегии

Reading time

Инвестирование в виртуальные валюты – один из наиболее прибыльных способов заработать на росте цифровых валют, поскольку цифровые активы колеблются в более широком диапазоне, чем классические инструменты.

Однако такая высокая волатильность иногда может быть рискованной. Поэтому трейдеры используют криптовалютные деривативы, чтобы застраховаться от рыночной неопределенности и извлечь выгоду из потенциала виртуальных валют.

Эти инструменты предоставляют более быстрый и безопасный способ покупать и продавать цифровые активы без хлопот, связанных с хранением кошельков и оформлением прав собственности. Давайте более подробно остановимся на значении криптовалютных деривативов и прольем свет на их различные типы.

Ключевые Выводы

  1. Криптовалютные деривативы обеспечивают более высокую ликвидность и меньший риск, позволяя получить выгоду от волатильных и прибыльных цифровых валют.
  2. Эти контракты более доступны и их легче выполнить, чем спотовую торговлю.
  3. Контракты на криптовалютные деривативы требуют, чтобы две стороны договорились о цене, типах и суммах для торговли криптовалютами на определенную дату.

Понимание Криптовалютных Деривативов

Деривативы финансовые контракты между двумя трейдерами, которые договариваются о дате и цене финансового инструмента. Таким образом, стоимость контракта дериватива отслеживает рыночную цену базового актива, будь то акции, облигации, товары или валюты.

Такие контракты в контексте криптовалют относятся к контрактам на покупку и продажу виртуальной валюты в определенную дату по согласованной цене. Когда наступает дата исполнения контракта, обе стороны обменивают стоимость контракта по согласованной цене, независимо от колебаний рынка.

Основное различие между криптодеривативами и спотовой торговлей заключается в собственности принципала. В отличие от спотовой торговли, деривативные контракты не передают право собственности на рассматриваемый актив.

explaining crypto derivatives

Типы Деривативов в Криптовалюте

Производные контракты могут быть реализованы на любом рынке, а предметом сделки могут быть акции, облигации, валюты, сырьевые товары или криптовалюты. Криптовалютные деривативы требуют контракта и двух сторон, которые согласовывают цену и дату, и существуют в трех основных типах: опционы, фьючерсы и бессрочные контракты (перпетуали).

types of crypto derivatives

Параметры

В опционных контрактах трейдеры имеют большую гибкость в принятии предпочтительного решения. Например, когда приближается дата истечения срока действия, трейдер имеет право обязать и выполнить условия в соответствии со спецификациями деривативов или отклонить контракт и не обрабатывать сделку.

Производные опционы имеют различные типы контрактов, такие как колл и пут (Call / Put). Опцион колл позволяет трейдеру купить базовые активы в дату исполнения контракта, тогда как опцион пут означает продажу актива в согласованную дату.

derivatives options types

Другими типами являются американские и европейские опционы, где трейдеры в приведенных выше примерах криптодеривативов могут продать предметную ценную бумагу до истечения срока действия американского опциона. При этом трейдеры должны исполнить точно в указанную дату по европейским опционам.

Фьючерсы

Фьючерсные контракты — наиболее распространенный и простой тип деривативов на криптовалюту. Контракты на фьючерсные деривативы предполагают, что обе стороны соглашаются купить или продать актив по определенной цене, дате и сумме.

Это распространенная стратегия торговли криптовалютными деривативами, которую используют институциональные инвесторы, использующие знания рынка и прогнозы для оценки будущих движений цен и заключения различных контрактов на деривативы.

Когда приближается дата исполнения, оба трейдера должны передать стоимость контракта (а не базовый актив) и заключить контракт, при этом обе стороны осознают прибыль и убытки.

Например, если трейдер заключает производный контракт на продажу BTC в будущем. Если цена покупки BTC составляла 50 000 долларов США и на дату истечения срока действия контракта 1 BTC = 60 000 долларов США, трейдер получает 10 000 долларов США.

Аналогично, если цена BTC упадет до 35 000 долларов США, трейдер понесет убытки в размере 15 000 долларов США.

Перпертуалы (Бессрочные)

Это наиболее гибкие и продвинутые деривативы без срока действия. Таким образом, трейдеры бессрочных фьючерсных контрактов могут хранить актив или контракт столько, сколько захотят.

Однако существуют некоторые условия, которые инвесторы должны учитывать при хранении актива и цены его бессрочного фьючерсного контракта, например ставка финансирования (комиссия за хранение) и минимальная маржа.

Почему Важна Торговля Криптовалютными Деривативами?

Торговля деривативами происходит быстрее, чем хранение и продажа классическим способом. Другими словами, инвесторам не нужно искать криптовалютную биржу, покупать конкретную криптовалюту, например BTC или ETH, переводить ее на свой кошелек, а затем находить лучшее время и возможность продать ее и получить прибыль.

Более того, спотовая торговля криптовалютой требует большего количества операций с их цифровым или депозитарным кошельком, что может занять время и создать угрозу безопасности, если транзакция будет взломана хакерами и мошенниками. Tаким образом, трейдеры криптодеривативов используют эту стратегию, чтобы извлечь выгоду из этих функций.

Более Высокая Доступность Рынка

Деривативы обеспечивают повышенную ликвидность, поскольку ими быстрее и проще торговать, что делает криптоактивы более доступными. Ликвидность означает легкость, с которой участники рынка могут покупать и продавать инструменты. На ликвидных рынках имеется достаточное количество торгуемых активов, ожидающих рассмотрения в книге заказов, и многие участники готовы занять другую сторону сделки.

Поэтому производные криптовалюты повышают ликвидность и способствуют общей эффективности и стабильности рынка.

Диверсификация Портфеля Трейдера

Торговля криптовалютными деривативами может стать инструментом диверсификации портфеля, позволяя инвесторам изучать различные варианты торговли BTC и находить лучшую стратегию инвестирования в криптовалюту.

Более того, производные криптовалюты облегчают короткие продажи, когда трейдеры могут продать определенную цифровую монету, если рынок падает, не владея базовым криптоактивом. С другой стороны, на классических рынках трейдеры должны владеть определенной криптовалютой, прежде чем продавать ее на рынке.

Снижение Рисков Криптоактивов

Блокчейн-валюты характеризуются высокой волатильностью и непредсказуемостью. Например, если вы владеете ETH, поскольку его цена растет, и вы хотите продать его позже по более высокой цене, цена может развернуться и снизиться без предварительного предупреждения. Поэтому владение и торговля цифровыми монетами и токенами сопряжено с риском. 

С другой стороны, деривативы контракты с согласованными ценами, в которых трейдеры выполняют сделку при исполнении в согласованную дату, вдали от колебаний рынка.

Преимущества и Недостатки Производных Криптовалют

После того как вы найдете надежную платформу для криптовалютных деривативов, очень важно учитывать некоторые плюсы и минусы торговли этими контрактами. Давайте выделим некоторые риски и преимущества торговли криптовалютными деривативами.

crypto derivatives vs spot trading

Плюсы

  • Криптовалютные деривативы сопряжены с меньшими рисками, поскольку они не требуют владения цифровой монетой и снижения волатильности рынка.
  • Ими легче управлять, не владея активом в депозитарном кошельке и не взаимодействуя с блокчейном и биржами DeFi.
  • Трейдеры используют деривативы, чтобы подстраховать свою рискованную позицию на рынке, особенно в таких инструментах, как криптовалюты.
  • Деривативы ассоциируются с высокой ликвидностью, поскольку их простота и гибкость делают их более привлекательными для инвесторов.
  • При правильном управлении контракты на производные криптовалюты имеют более низкие транзакционные комиссии, в то время как спотовая торговля влечет за собой оплату газа, брокеров и биржевых комиссий.

Минусы

  • Непросчитанные стратегии могут привести к нереализованной прибыли, если заранее определенная цена ниже фактической рыночной цены.
  • Операции с внебиржевыми деривативами не подлежат проверке на соответствие и идентичности, что увеличивает риски недостоверности контрагента.
  • Регуляторная база в отношении деривативных контрактов во всем мире различна.

Заключительные замечания

Криптовалютные деривативы — это контракты между двумя сторонами, которые договариваются о цене и дате обмена конкретного финансового инструмента, например BTC или ETH. Эти инструменты предлагают хорошие планы управления ликвидностью и рисками и, следовательно, считаются привлекательным решением для торговли криптовалютой.

Недавние публикации

B2BinPay at Finance Magnates London Summit 2024
B2BINPAY Gears Up for Finance Magnates London Summit 2024: Join Us at the Premier Event for FinTech Innovation
28.08.2024
B2BINPAY at The Highly Anticipated Gitex Global 2024
Join us in Dubai For Exciting Tech Discussions at Getix Global
20.08.2024
Joining The World’s Elites at The Blockchain Life Expo
Navigating The Most Advanced Technologies at the Blockchain Life Expo 2024
16.08.2024
oin Us at The iFX Asia Expo - Check Out Our Agenda
Returning to The iFX Asia Expo with More Updates and Innovative Solutions
19.07.2024