¿Cuál es el futuro de las criptomonedas en el sector bancario?

El sector de las criptomonedas ha crecido exponencialmente en los últimos años y ahora es uno de los temas más comentados de las finanzas. Con el potencial de revolucionar el sistema financiero mundial, no se puede subestimar su futuro impacto en la banca, desde la difuminación de los límites entre las redes descentralizadas y las instituciones centralizadas hasta la democratización del acceso a los servicios financieros. ¿Cuál es la trayectoria definitiva de las criptomonedas? En este artículo, profundizamos en las predicciones sobre cómo podrían transformar las criptomonedas el sector bancario, tanto en los mercados desarrollados como en los emergentes.

Estado actual de las criptomonedas en la banca

En la actualidad, las criptomonedas se encuentran todavía en sus primeras fases de adopción en el sector bancario. La mayoría de los bancos dudan en invertir fuertemente en criptomonedas debido a su limitado marco regulador y a su naturaleza volátil. Esta vacilación es más evidente en los mercados desarrollados, mientras que algunos bancos de mercados emergentes se han mostrado más dispuestos a explorar esta tecnología.

Las recientes noticias de colapsos bancarios también han causado preocupación entre los reguladores bancarios, quienes tienen pendiente desarrollar un marco regulador adecuado. El colapso de Silvergate Bank, una institución financiera favorable a las criptomonedas, provocó repercusiones en todas las instituciones financieras. Algunas personas están preocupadas y hacen predicciones pesimistas debido a los problemas a los que se enfrentaron Silicon Valley Bank, que sufrió pérdidas debido a su inversión en instrumentos de bajo interés que se devaluaron rápidamente, y Signature Bank, que había sido investigado en múltiples ocasiones en el pasado. El hecho de que estos bancos entraran en el mercado de las criptomonedas y se enfrentaran a un escrutinio aún mayor no hizo sino aumentar la preocupación de la gente.

Sin embargo, cada vez se acepta más su uso como activo para coberturas frente al riesgo o diversificación de carteras. Algunas entidades financieras han empezado incluso a ofrecer servicios relacionados con transacciones, custodia y pagos en criptomonedas utilizando la tecnología blockchain. Esta actividad se ha vuelto más habitual en mercados desarrollados como Estados Unidos y Europa que en mercados emergentes como África y Asia.

Principales retos y limitaciones para la adopción de criptomonedas en la banca

La adopción de criptomonedas en el sector bancario sigue enfrentándose a grandes retos. La falta de un marco normativo adecuado, la inseguridad jurídica y las dificultades relacionadas con los requisitos de “conozca a su cliente (KYC)” y de lucha contra el blanqueo de capitales (AML) han sido algunos de los principales obstáculos que han frenado su adopción generalizada.

Además, la seguridad también se considera un factor de riesgo importante para las instituciones que invierten en criptomonedas. A medida que se bloquea más valor en los tokens digitales, aumentan los daños potenciales causados por ataques de hackers, como el reciente escándalo de QuadrigaCX, donde se perdieron más de 200 millones de dólares debido a la muerte de su fundador.

El creciente valor de las criptomonedas también aumenta el riesgo de blanqueo de capitales y otras actividades ilegales. La mayoría de los bancos han implantado estrictos protocolos KYC/AML para reducir las posibilidades de actividades delictivas e ilegales y luchar contra los blanqueadores de dinero. Sin embargo, estas medidas pueden no ser suficientes en espacios descentralizados y anónimos como las redes de blockchain. 

La protección de los consumidores es otro motivo de preocupación, ya que existen pocas medidas legales de protección para los usuarios que desconocen sus derechos o no saben cómo utilizar correctamente los servicios de criptomonedas. Existen numerosos ejemplos de personas que han sido estafadas al enviar dinero a una persona desconocida y no volver a ver esos fondos.

Impacto de las criptomonedas en los servicios y modelos de negocio bancarios tradicionales

A pesar de los riesgos y las malas experiencias, las criptomonedas pueden cambiar profundamente la forma en que se prestan los servicios bancarios en los mercados financieros desarrollados y emergentes. En cuanto a los servicios de pago, podría reducir los plazos de liquidación y aumentar la transparencia y la seguridad gracias a los libros de contabilidad distribuidos. Esto podría reducir los costes tanto para los usuarios como para las instituciones financieras.

De igual forma, podría propiciar un cambio hacia modelos de banca digital y abrir el acceso a los servicios financieros a las personas excluidas de los sistemas bancarios tradicionales por falta de recursos o de documentos de identidad.

Además, las criptomonedas pueden utilizarse para mejorar los productos bancarios existentes, como los préstamos, proporcionando datos más fiables en los que los prestamistas puedan basar sus decisiones, creando carteras de préstamos de mayor calidad con menores niveles de riesgo. También puede permitir a los bancos emitir tokens digitales respaldados por activos en la blockchain, lo que les permitiría ofrecer servicios como préstamos entre pares o flujos de pagos.

En términos de modelos de negocio, podría permitir a los bancos alejarse de la banca transaccional y acercarse más a los servicios de gestión de activos, creando en última instancia nuevas fuentes de ingresos que podrían utilizarse para compensar los descensos en otras áreas.

De hecho, varias instituciones ya han “visto la luz” y han integrado las criptomonedas en sus servicios bancarios.

Casos de éxito de la adopción de criptomonedas en la banca

Goldman Sachs

Varios bancos ya han empezado a integrar las criptomonedas en sus servicios bancarios. En 2021, Goldman Sachs puso en marcha su primera mesa de negociación de criptomonedas. Goldman Sachs, dirigido por su CEO, David Solomon, pretende ampliar su presencia en el mercado aceptando instituciones de trading de criptomonedas de forma selectiva para ampliar su oferta. Además, la empresa ha presentado una nueva plataforma de software que ofrece precios y noticias de criptomonedas en tiempo real a sus clientes.

BBVA

Más recientemente, BBVA se convirtió en el primer banco global en ofrecer servicios de custodia de activos criptográficos en España. La entidad financiera con sede en España ofrece una gestión integral de activos digitales como tokens y stablecoins para los inversores en criptomonedas que deseen utilizar estos productos como parte de sus carteras.

UBS

UBS, el mayor banco privado del mundo, ha lanzado recientemente su plataforma blockchain para prestar servicios de gestión de activos. UBS AG ha introducido un bono digital que se negocia públicamente y se liquida tanto en plataformas basadas en blockchain como en plataformas tradicionales, lo que lo convierte en el primero de su clase en el mundo. Este bono permite a los inversores invertir fácilmente en un bono digital, independientemente de si disponen o no de infraestructura blockchain. Esta medida de UBS pretende eliminar los obstáculos a la implantación de una tecnología innovadora que pueda simplificar y agilizar la emisión de bonos.

El gobierno del Reino Unido

El Reino Unido está aplicando diversas medidas para fomentar el uso de la tecnología blockchain y los activos criptográficos en el país. Su objetivo es crear un panorama normativo favorable para atraer inversiones. El Reino Unido quiere establecer un sandbox regulatorio para poner a prueba proyectos de tecnología de libro mayor distribuido, que los reguladores supervisarán. Los sandboxes son entornos de prueba seguros en los que las empresas pueden ejecutar nuevos proyectos con un riesgo mínimo para los consumidores.

Otras instituciones

Al mismo tiempo, las startups centradas en las criptomonedas también avanzan en las finanzas tradicionales asociándose con bancos y otros proveedores de servicios financieros. Ripple Labs ya ha cerrado acuerdos con importantes bancos japoneses y surcoreanos, que le permiten enviar dinero internacionalmente con mayor facilidad y rapidez que los sistemas tradicionales.

En general, el uso de las criptomonedas en la banca se está generalizando a medida que los bancos reconocen sus beneficios potenciales y avanzan en su adopción. Esto podría revolucionar las operaciones bancarias, reducir costes y abrir el acceso a los servicios financieros a las personas excluidas de los sistemas bancarios tradicionales por falta de recursos o documentos de identidad.

Tendencias futuras de los activos digitales en el sector bancario

El sector bancario se está adaptando rápidamente a las criptomonedas y a la tecnología blockchain, y cada vez son más los bancos que integran estas tecnologías en sus servicios. Es probable que esta tendencia continúe en el futuro, ya que las ventajas de utilizar activos criptográficos son cada vez más evidentes. Por ello, es importante conocer las posibles tendencias futuras que podrían dar forma al sector bancario.

Mayor adopción de las criptomonedas por parte de los bancos

A medida que las criptomonedas se van aceptando en todo el mundo, los bancos empiezan a reconocer las ventajas potenciales de utilizarlas como medio de intercambio. Esto podría dar lugar a que los bancos ofrezcan servicios como cuentas de custodia para los clientes que deseen mantener activos digitales.

El aumento del uso de la tecnología de libro mayor distribuido (DLT) es otra tendencia potencial que podría moldear el futuro de la banca. La DLT puede utilizarse para crear registros a prueba de manipulaciones y facilitar pagos globales más rápidos mediante contratos inteligentes. Esto permitiría a los bancos procesar las transacciones con rapidez y reducir los costes asociados a las conciliaciones manuales. Además, podría dar lugar a pagos internacionales más rápidos y seguros, eliminando la necesidad de costosos intermediarios.

Aunque los activos criptográficos como Bitcoin no se utilizan habitualmente en la banca tradicional, su desarrollo puede afectar a los bancos. Aunque muchos bancos se han abstenido de negociar con activos criptográficos, unos pocos han estudiado la posibilidad de implantar un libro mayor descentralizado para mejorar sus ofertas. Un ejemplo es el Banco Europeo de Inversiones, que ha aprovechado la DLT para generar bonos digitales.

El Comité de Supervisión Bancaria de Basilea (CSBB), una de las diversas autoridades europeas, ha establecido normas para proteger a los bancos frente a los posibles riesgos asociados a los activos criptográficos. Las normas clasifican los activos criptográficos en dos categorías: Grupo 1 (menor riesgo) y Grupo 2 (mayor riesgo). Los activos tradicionales tokenizados y las stablecoins con sólidos mecanismos de estabilización pertenecen al Grupo 1, mientras que los activos criptográficos como Bitcoin y las stablecoins inestables pertenecen al Grupo 2. A los bancos que posean activos criptográficos del Grupo 2 se les aplicarán normas y límites más estrictos. Estas normas y reglamentos son bienvenidos y contribuirán a crear condiciones de competencia equitativas en el sector bancario.

Todo esto sugiere un futuro en el que las criptomonedas y la tecnología blockchain se integrarán cada vez más con el sector bancario. Así pues, el futuro de la banca parece estar marcado por el crecimiento de las criptomonedas y la tecnología blockchain.

Integración de la tecnología blockchain en las entidades financieras

La tecnología blockchain promete revolucionar el sector bancario y financiero. Las soluciones basadas en blockchain ofrecen a los bancos nuevas formas de realizar transacciones, aumentar la transparencia y reducir costes.

La integración de la tecnología blockchain en los sistemas bancarios existentes podría agilizar los pagos, mejorar los procesos de verificación de la identidad digital y reducir las comisiones por transacciones de los clientes. También podría ayudar a reducir el fraude al garantizar que los datos de las transacciones almacenados en la cadena de bloques son inmutables y a prueba de manipulaciones. En 2016, una encuesta indicó que el 90% de los profesionales del sector de pagos de la UE prevé que la tecnología blockchain tendrá un impacto en los pagos para 2025.

La integración de la blockchain simplificará los sistemas de compensación y liquidación de los bancos, incluso de los más grandes del mundo. En la actualidad, existen numerosas dificultades a la hora de transportar dinero, incluso para una transferencia bancaria básica, que debe pasar por múltiples intermediarios o un tercero de confianza y cumplir los requisitos normativos antes de poder entregarse. Más a menudo de lo que a nadie le gustaría, las transferencias bancarias fallan, ocasionando al cliente gastos adicionales.

Incorporar la tecnología blockchain a los sistemas bancarios facilitaría a los bancos la ejecución de transacciones de forma rápida, segura y rentable. Los bancos también podrían utilizar contratos inteligentes para automatizar muchos de sus procesos y reducir el papeleo. Los contratos inteligentes son acuerdos autoejecutables que pueden programarse para ejecutar automáticamente tareas basadas en condiciones predeterminadas. Esto eliminaría la necesidad de intervención manual y agilizaría las transacciones financieras.

Los expertos sugieren que la tecnología blockchain puede simplificar los procedimientos de cumplimiento y mejorar los procesos contables para la contabilidad y las auditorías. La tecnología también actúa como un notario virtual para validar cada transacción. Al agregar datos a un único libro en lugar de mantener recibos de transacciones por separado, las empresas pueden crear registros descentralizados y accesibles que son más seguros.

El desarrollo de las monedas digitales de los bancos centrales (CBDC)

Las Monedas Digitales de Bancos Centrales (CBDC) son versiones digitales de las monedas fiduciarias tradicionales emitidas por el banco central del gobierno. Las CBDC difieren de las criptomonedas en que están respaldadas por el gobierno en lugar de estar completamente descentralizadas.

Las CBDC pueden ofrecer varias ventajas a las instituciones financieras, como pagos más rápidos y seguros, reducción de los costes asociados a los sistemas bancarios tradicionales e incremento de la inclusión financiera. Además, las CBDC podrían proporcionar a los bancos centrales un mejor control de la política monetaria y darles más información sobre la actividad económica.

Si bien el desarrollo de las CBDC se encuentra aún en sus primeras fases, muchos bancos centrales y sus países ya están explorando las posibilidades. En julio de 2022, había casi 100 CBDC en fase de investigación o desarrollo y dos plenamente lanzadas: la eNaira de Nigeria, presentada en octubre de 2021, y el dólar de arena de Bahamas, que debutó en octubre de 2020.

Los países están explorando sistemas de pago alternativos que eludan el dólar estadounidense debido a las sanciones financieras impuestas a Rusia. El número de pruebas transfronterizas de CBDC al por mayor ha aumentado a 9, mientras que el número de proyectos transfronterizos al por menor se ha elevado a 7. Esto representa casi el doble de proyectos que en 2021. En 2023, más de 20 países, entre ellos Australia, Tailandia, Brasil, India, Corea del Sur y Rusia, emprenderán medidas significativas para probar y desarrollar una moneda digital de banco central. Algunos países continuarán sus programas piloto, mientras que otros iniciarán nuevas fases de prueba. Además, se espera que el Banco Central Europeo (BCE) inicie un programa piloto el próximo año.

Mayores usos para las DeFi y las finanzas tradicionales

Poco a poco, diferentes instituciones financieras han empezado a adoptar las criptomonedas como activos viables para sus clientes. Muchos bancos han empezado a ofrecer servicios de almacenamiento y trading de criptomonedas, mientras que otros utilizan la tecnología blockchain en sus operaciones comerciales. Los bancos también están explorando el potencial de las DeFi, un ecosistema de aplicaciones financieras construidas sobre redes blockchain.

Las criptomonedas y las DeFi necesitan adoptar algunas regulaciones financieras para ser más estables. Según el periodista Michael Casey, la incorporación de las DeFi y las criptomonedas a las finanzas tradicionales puede ayudar a afrontar la crisis energética y el cambio climático. Al utilizar fuentes renovables como la energía eólica, solar y geotérmica y descentralizar las fuentes de energía, podemos mejorar la financiación de la acción por el clima y aumentar la fiabilidad energética.

La tecnología criptográfica puede facilitar la creación de tokens distintos que representen la energía renovable. Estos tokens pueden utilizarse como garantía para préstamos DeFi, atrayendo más inversión hacia iniciativas sostenibles. Aunque la minería de Bitcoin requiere un uso significativo de energía, ésta puede utilizarse para fuentes renovables en lugar de no renovables. Esto, a su vez, puede estimular la expansión de la producción descentralizada de energía y los proyectos de energías renovables.

La aparición de nuevos modelos de negocio en el sector bancario

El sector de las tecnologías financieras se está expandiendo rápidamente y alterando los modelos bancarios tradicionales. Los bancos están desarrollando nuevas estrategias para mantenerse al día con el cambiante panorama tecnológico, como el lanzamiento de bancos digitales o la creación de asociaciones con empresas fintech. Los bancos también aprovechan la tecnología blockchain para aumentar la eficiencia y reducir los costes de transacción.

Varios bancos han empezado a ofrecer servicios como la tokenización de activos, pagos y transferencias basados en blockchain, monederos digitales y otras soluciones fintech. Los bancos también están explorando el potencial de la inteligencia artificial (IA) para mejorar la experiencia del cliente, los sistemas de gestión de riesgos, los modelos de negociación y la capacidad de detección del fraude.

Los bancos han empezado a establecer asociaciones estratégicas con empresas fintech para incorporar sus servicios a la infraestructura bancaria existente. Al trabajar con startups fintech, los bancos pueden crear productos y servicios innovadores que los hagan más competitivos.

Esta tendencia de colaboración entre bancos y empresas de tecnología financiera crecerá en los próximos años a medida que más empresas reconozcan el potencial de estas asociaciones. Es probable que los bancos amplíen aún más sus capacidades de banca digital y adopten modelos de desarrollo ágiles para seguir el ritmo de las cambiantes necesidades de los clientes.

Conclusión

El sistema financiero mundial está experimentando una considerable transformación debido a la aparición de nuevas tecnologías como las criptomonedas, las finanzas descentralizadas y la inteligencia artificial. Los bancos están aprovechando estas tecnologías para mejorar sus operaciones, ofrecer mejores servicios a los clientes y crear modelos de negocio distintos. Además, los bancos están formando asociaciones estratégicas con empresas fintech para incorporar sus soluciones a la infraestructura bancaria existente.

El sector bancario está a punto de presenciar un nuevo futuro, un periodo de rápido crecimiento y desarrollo en los próximos años a medida que los bancos sigan adoptando las tecnologías digitales, aunque no sucederá de la noche a la mañana. El uso creciente de blockchain, criptomonedas, DeFi, IA y otras tecnologías emergentes creará más oportunidades para que los bancos exploren nuevos modelos y sigan siendo competitivos en un sector en constante evolución.