الأصول المشفرة كفئة استثمار بديلة

مرّت الأموال، كوسيلة للدفع بقيمة معينة ضمن النظام المالي، بمسيرة طويلة عبر القرون وتظهر اليوم في شكل جديد وهو الأصول المشفرة. بكونها وسيلة ممتازة للدفع، كما تم تأكيد ذلك من قبل العديد من المستثمرين المؤسسيين، لا يزال الكثيرون يتساءلون عن مدى جودة الأصول الرقمية كوسيلة بديلة للاستثمار.

ما هي الأصول المشفرة وما هو الغرض منها؟

العملة المشفرة هي النظير الحديث للأموال التي اعتدنا عليها، والتي تُنشأ وتُستخدم وتوجد حصريًا على الإنترنت. لا يمكن الحصول على العملة الإلكترونية نقدًا، ولكن يمكن تمثيلها في شكل دولارات أو يورو أو جنيهات، ويتم تحويلها إلى عملة حقيقية بسعر السوق الحالي. في جوهرها، هي رمز رقمي يتم نقله من جهاز كمبيوتر إلى آخر. يتم الحصول على هذا الرمز الرقمي من خلال تبادل المعلومات بين المستخدمين، والتي تُجمع في خلايا معينة في الكتلة، متصلة ببعضها البعض. عندما تمتلئ الكتلة بالكامل، يظهر وحدة من العملة الإلكترونية، والتي تنتقل إلى محفظة المستخدم الذي أكد الوصول إلى الكتلة.

التمويل التقليدي مقابل العملة المشفرة – أيهما أفضل؟ العملة المشفرة لا تخضع لسيطرة الدول أو البنوك المركزية، وهذا لا يمكن قوله عن الأموال التقليدية في الأنظمة المصرفية التقليدية. هذه الميزة تجذب العديد من المستثمرين المؤسسيين بسبب موثوقيتها. تجعل معالجة المعاملات مستقلة وشفافة لجميع المشاركين في شبكة الحواسيب البلوكتشين، ومع ذلك، تظل مجهولة.

اليوم، لا توجد قوانين تشريعية تحكم مثل هذه المعاملات المالية، ولكن هذا يعد ميزة لأن العملة المشفرة ببساطة تحل محل البنوك وأنظمة الدفع التقليدية، وتخرج المعاملات المالية من سيطرة الدول والشركات.

منذ نشأته، أظهر سوق الأصول المشفرة نموًا مذهلاً كل عام، وجذب المزيد والمزيد من التجار العاديين والمستثمرين المؤسسيين. في ذروته الصاعدة في عام 2021، وصل السوق إلى أعلى مستوى له على الإطلاق وهو 3 تريليونات دولار، مما يثبت الالتزام الساحق والثقة في التكنولوجيا البلوكتشين الجديدة التي دعمت العديد من التطبيقات المختلفة للأموال الرقمية، مثل DeFi وNFT وGameFi وMetaverse، والتي أصبحت الآن أهدافًا جذابة للاستثمار للمستثمرين المؤسسيين.

أنواع الأصول المشفرة وتصنيفها

يوفر سوق العملات المشفرة اليوم عددًا لا يُصدق من الأصول المشفرة المختلفة، والتي تثير اهتمام كل من المستثمرين المؤسسيين والتجار العاديين. بعضها يُستخدم بالفعل بشكل نشط في الحياة اليومية، وبعضها لا يزال أمامه مستقبل كبير، ولكن هناك أيضًا بعض التي ستفقد فائدتها قريبًا.

تمثل كل من العملات الرقمية قيمة معينة معبر عنها بالدولار الأمريكي أو أي عملة تقليدية أخرى. يمكن تصنيف جميع العملات المتداولة في الأسواق المالية إلى عدة مجموعات، لأن كل منها لها ميزاتها ووظائفها الخاصة.

1. العملات المشفرة

الأدوات المالية المشفرة هي النظير الحديث للأموال التي اعتدنا عليها، والتي تُنشأ وتُستخدم وتوجد حصريًا على الإنترنت. لا يمكن الحصول على العملة الإلكترونية نقدًا، ولكن يمكن تقديمها بالدولارات أو اليورو وتحويلها إلى عملة حقيقية بسعر السوق الحالي. هو رمز رقمي يتم نقله من جهاز كمبيوتر إلى آخر. يتم الحصول على هذا الرمز الرقمي من خلال تبادل المعلومات بين المستخدمين، المجمعة في خلايا كتل معينة، والمتصلة ببعضها البعض. عندما تمتلئ الكتلة بالكامل، يظهر وحدة من العملة الرقمية، التي تنتقل إلى محفظة المستخدم الذي أكد الوصول إلى الكتلة.

أكثر العملات المشفرة شيوعًا هي بيتكوين، إيثريوم، XRP، إلخ.

2. العملات المستقرة

العملة المستقرة هي عملة مشفرة بسعر ثابت، قيمتها مرتبطة بعملة تقليدية أو أصل مادي. أمثلة على هذه الرموز هي: تيثر (USDT) المرتبطة بسعر الدولار، يورو ستاسيس (EURS) المرتبطة بسعر اليورو، وPAX Gold (PAXG) المرتبطة بسعر الذهب.

تختلف العملات المستقرة في الآلية التي يتم بها ربطها بأصل معين. هناك ثلاثة أنواع رئيسية: العملات المستقرة مع احتياطي من الأصول التقليدية؛ العملات المستقرة مع احتياطي من العملات المشفرة الأخرى؛ والعملات المستقرة الخوارزمية. يمكن أيضًا تقسيم العملات المستقرة إلى مركزية ولا مركزية.

3. العملات الرقمية للبنوك المركزية (CBDC)

CBDC (العملة الرقمية للبنوك المركزية) هي أداة مالية، وهي عملة مشفرة وتقنية البلوكتشين مع بعض القيود، وتهدف إلى التنفيذ في النظام المالي التقليدي. هذه العملة الرقمية هي نسخة بديلة من الأموال الورقية وغير النقدية. هذا النوع من الأصول المشفرة، من بين أمور أخرى، يخدم كمقياس للقيمة، والتراكم، ونظام الدفع.

4. الرموز

الرمز هو وحدة محاسبة للأصول في جميع المشاريع التقنية، مشابه للأسهم في بورصة الأسهم. يتم إصدارها لجمع التمويل لمشاريع التقنية كجزء من إجراء ICO (إصدار الرموز)، والقروض، وتوسيع خدمات إضافية للمشاركين في المشروع التقني.

يتم تسجيل الرموز باستخدام تقنية البلوكتشين ويتم الوصول إليها باستخدام برامج خاصة بتوقيع رقمي. هذا يضمن حماية قصوى لحقوق ملكية الأصول الإلكترونية. بعد كل شيء، تحتوي كل معاملة على بيانات عن جميع المعاملات السابقة مع رموز المشروع التقني. يتم تخزين المعلومات من قبل جميع المشاركين في الشبكة بدلاً من خادم مركزي واحد، لذا لا يمكن اختراق قاعدة البيانات.

الأصول المشفرة كفئة استثمار بديلة: الفوائد والعيوب

الآن بعد أن تعرفت على ماهية الأصول المشفرة وأنواعها، حان الوقت لمعرفة ما هي الفوائد والعيوب التي تميزها كفرص استثمارية لكل من المستثمرين المؤسسيين والخاصين.

فوائد الاستثمار في العملات المشفرة

لنبدأ بالفوائد.

1. العائد

الأصول الرقمية بكل تنوعها هي أداة استثمار مربحة بشكل لا يصدق، والتي تتيح لك، باستخدام استراتيجية استثمار صحيحة، الحصول على فوائد عالية بشكل مذهل في التداول. في العادة، يعود ذلك إلى التقلبات العالية للعملات الرقمية، وهي ظاهرة شائعة جدًا في أسواق العملات المشفرة. هذا يتيح للعديد من المستثمرين المؤسسيين الحصول على عوائد جيدة باستخدام أنماط تداول مختلفة، وكذلك المستثمرين الخاصين الذين، بفضل مبالغ صغيرة من الأموال، لا يفوتون فرصة الاستفادة من فطيرة العملات المشفرة.

2. الخصوصية

تعد الخصوصية واحدة من أهم الفوائد للمستثمرين المؤسسيين الذين يرغبون في استثمار أموالهم الخاصة في الأصول المشفرة في الأسواق المالية. نظرًا لأن جميع المعاملات المشفرة على شبكة البلوكتشين سرية وغير متاحة بشكل مباشر، فإنه يتم القضاء على إمكانية استخدام البيانات الشخصية للمستلمين والمرسلين لأغراض احتيالية وإجرامية، بما في ذلك غسيل الأموال. هذايساعد أيضًا في القضاء على الرقابة على المعاملات المشفرة على الشبكة من قبل الدولة وغيرها من الهياكل المالية.

3. السيولة

يبحث كل من المستثمرين المؤسسيين والفرديين دائمًا عن السيولة، وحجم التداول العالي، وأسواق العملات المشفرة يمكنها بالتأكيد تلبية هذا الطلب. وجود العديد من العملات الرقمية يوفر مجموعة واسعة من الخيارات لاستثمار الأموال، ويمكن للمشاريع الفردية تحقيق عوائد رائعة مع نمط التداول المناسب.

عيوب الاستثمار في العملات المشفرة

الآن لنتحدث عن عيوب الاستثمار في الأصول المشفرة، والتي ستساعدك في اختيار استراتيجية تداول ذكية وتجنب المخاطر غير الضرورية.

1. التقلب

تقلب الأصول المشفرة هو العامل الأكثر خطورة الذي يجب مراعاته عند تداولها. قانون العرض والطلب هو أحد العوامل الرئيسية التي تؤثر على أسعار العملات المشفرة: كلما زاد الطلب وقل العرض، ارتفع السعر، والعكس صحيح. وبالتالي، ستنخفض قيمة الأصل إذا كان الطلب منخفضًا نسبيًا والعرض مرتفع. في الوقت نفسه، على عكس العملات الورقية (التقليدية)، فإن عرض العملات المشفرة محدود دائمًا. ونتيجة لذلك، سيظل الطلب عليها ثابتًا. في الوقت نفسه، يمكن أن يختلف الاهتمام بالعملات المشفرة بشكل كبير.

2. الطوارئ

بسبب عدم وجود رقابة مناسبة في مجال العملات المشفرة، هناك خطر مرتبط بعدم القدرة على التنبؤ بسلوك مؤسسة مالية معينة في التجارة. بشكل أساسي، نحن نتحدث عن الحالات التي تنهار فيها بورصات العملات المشفرة أو المشاريع المشفرة، تاركة العديد من المستثمرين المؤسسيين وكذلك المستثمرين التجزئة دون أموال، وحتى أسوأ من ذلك، دون طريقة لاستعادتها. لذلك، من أجل تقليل هذا الخطر، يبحث المشاركون في السوق دائمًا عن الشركات الموثوقة والمثبتة فقط والتي تستحق استثمار أموالهم فيها.

3. الاحتيال

هذا العيب ينبع من السابق ويشير إلى أي نوع من الاحتيال من قبل المنظمات الإجرامية، مما يؤدي إلى خسارة كل من المستثمرين المؤسسيين والخاصين مبالغ كبيرة من الأموال. هذه المشكلة لا توجد فقط في سوق العملات المشفرة، ولكنها تسبب الكثير من الإزعاج لأولئك الذين يرغبون في زيادة رأس مالهم. على الرغم من ذلك، فإن الاستثمار في العملات المشفرة هو طريقة رائعة لتنويع محفظة الاستثمار الخاصة بك، مع محاولة أن تكون حذرًا ويقظًا.

الخلاصة

النظام المالي العالمي يتغير، مما يتيح للمستثمرين الأفراد وكذلك المستثمرين المؤسسيين مثل صناديق التقاعد، وصناديق التحوط، والبنوك توليد المزيد من الدخل في الأسواق المالية. النظام المصرفي أيضًا يتغير حيث تتغير الأموال، والتي تتحول اليوم إلى رقمية، مما يغير ليس فقط طريقة عمل النظام المالي، بل أيضًا مسار التاريخ الاقتصادي. بفضل هذه التغييرات، ستصبح الأموال الرقمية أداة الدفع الرئيسية، لتحل محل الأموال التقليدية.