El desempeño del mercado de criptomonedas en julio y agosto de 2024 estuvo influenciado por una combinación de factores financieros, como el aumento de las tasas de interés, la inflación subyacente y los cambios en el gasto del consumidor. A medida que los mercados tradicionales, incluidos los índices bursátiles, enfrentaron desafíos como la fluctuación de la demanda y los informes variables del índice de precios de ventas minoristas, el mercado cripto mostró tanto resiliencia como vulnerabilidad.
Binance ha lanzado el informe más reciente sobre las perspectivas del mercado cripto para agosto. Aquí tienes un breve resumen del informe y nuestras consideraciones sobre el desempeño del mercado cripto en julio y agosto de 2024, así como un breve resumen de los eventos más anticipados en la industria del dinero digital.
Puntos Clave
- El mercado de criptomonedas en julio y agosto de 2024 estuvo fuertemente influenciado por el aumento de las tasas de interés, la volatilidad del mercado y la inflación.
- Bitcoin y Ethereum mostraron resiliencia, impulsados por el interés institucional y las mejoras tecnológicas.
- Las stablecoins siguieron siendo críticas para la liquidez, mientras que blockchains como Ethereum y Solana superaron a otras.
Visión General del Mercado Cripto en Julio-Agosto 2024
En julio y agosto de 2024, el mercado de criptomonedas experimentó una volatilidad notable, en gran parte debido a los ajustes de la política monetaria de la Reserva Federal. La decisión de la Fed de aumentar las tasas de interés en julio, destinada a frenar la alta inflación, tuvo un efecto dominó tanto en los mercados de activos tradicionales como en los digitales. Las tasas de interés más altas generalmente reducen el atractivo de los activos más riesgosos como BTC porque no generan intereses, lo que los hace menos atractivos en comparación con inversiones más seguras.
A pesar de estos vientos en contra, el mercado cripto demostró resiliencia y adaptabilidad. En julio, la capitalización total del mercado cripto aumentó un 6.1%. Esta estabilidad inicial fue respaldada por alentadores informes de crecimiento de ganancias de grandes empresas tecnológicas, lo que sugirió una recuperación económica más amplia. Sin embargo, las preocupaciones persistentes sobre la débil demanda del consumidor y la inflación subyacente elevada provocaron caídas ocasionales en el mercado.
Los datos del informe del Índice de Precios al Consumidor para julio y agosto mostraron una disminución de la inflación más lenta de lo esperado. La Reserva Federal mantuvo una postura agresiva, lo que mantuvo elevadas las tasas de interés e influyó en el sentimiento de los inversores, especialmente en los mercados desarrollados donde los cambios en las tasas tienen un impacto significativo.
Hacia finales de agosto, el mercado cripto mostró signos de recuperación, con un aumento en la capitalización del mercado. Este repunte fue impulsado por avances positivos en la tecnología blockchain y una estabilización en las tasas de cambio de divisas, lo que mejoró las condiciones para los inversores globales.
Notablemente, Solana experimentó un aumento sustancial, convirtiéndose en la cuarta criptomoneda más grande por capitalización de mercado, y nuevos productos financieros como los ETFs de Ethereum ganaron tracción.
A medida que el mercado evoluciona, los desarrollos significativos incluyen la adaptación de los pagos cripto por parte de grandes marcas automotrices como Ferrari, el lanzamiento de productos cripto innovadores como tarjetas Visa combinadas con billeteras, y el cumplimiento continuo con marcos regulatorios como el MiCA de la UE. Este panorama en evolución subraya la integración continua del mercado blockchain en el ecosistema financiero más amplio.
Ahora, hablemos en más detalle sobre el desempeño del mercado cripto.
Desempeño de Bitcoin y Ethereum
El desempeño de Bitcoin durante julio y agosto de 2024 estuvo estrechamente ligado a los movimientos en los mercados financieros globales. A medida que las tasas de interés continuaron aumentando, Bitcoin enfrentó presión de venta por parte de inversores que buscaban refugios más seguros. Sin embargo, el papel de BTC como cobertura contra la inflación se mantuvo como una narrativa clave, especialmente cuando la tasa de desempleo en EE. UU. mostró signos de aumentar, lo que indica posibles desaceleraciones económicas futuras. A pesar de operar en un rango volátil, BTC logró mantenerse por encima de los niveles de soporte clave, terminando agosto con un nuevo impulso por encima de los $50,000, impulsado por una mayor demanda institucional.
Los movimientos de precio de Ethereum también fueron influenciados por las tendencias más amplias del índice bursátil. La aprobación por parte de la SEC de nueve ETFs de Ethereum spot marcó un hito significativo, pero el comercio inicial vio un ajuste de precio, con una caída de ETH del 1.6%. Desde su inicio, los ETFs de ETH han experimentado una salida neta total de $484 millones, con solo las salidas de Grayscale’s ETHE alcanzando los $1.9 mil millones.
A finales de agosto, Ethereum había cruzado la marca de los $3,800, impulsado por un renovado interés en proyectos DeFi y una estabilización temporal en el informe del IPC, que alivió algunas preocupaciones sobre la inflación descontrolada.
Desempeño de Stablecoins
Los indicadores de stablecoins son cruciales para evaluar la salud general de una blockchain. La oferta total de stablecoins está alcanzando su máximo histórico de 2022 de $165 mil millones, con Ethereum y Tron dominando el mercado.
BNB Chain ocupa el tercer lugar con $5 mil millones en stablecoins. Solana, que representa el 2% de la oferta total, fue responsable de la mayoría de las transferencias de stablecoins entre enero y mediados de junio de 2024. Sin embargo, los volúmenes diarios cayeron en picado debido a la actividad de Phoenix DEX. La oferta de PYUSD de PayPal en Solana está alcanzando a la de Ethereum.
USDT mantuvo su dominio, particularmente a medida que las alzas en las tasas de interés de la Reserva Federal llevaron a una mayor demanda de liquidez en los mercados. El anclaje de Tether al dólar estadounidense se mantuvo estable, y su papel como puente entre las monedas fiduciarias y los criptos fue crucial durante los tiempos de estrés en el mercado. La capitalización de mercado de la stablecoin vio fluctuaciones menores pero se mantuvo robusta, reflejando su importancia continua en el ecosistema.
El desempeño de USDC fue positivamente influenciado por su adopción en plataformas DeFi, que continuaron creciendo incluso cuando los mercados tradicionales enfrentaron incertidumbre. El cumplimiento regulatorio y la transparencia de USDC lo convirtieron en una opción preferida para los inversores institucionales, particularmente a medida que las tasas de cambio de divisas fluctuaban en respuesta a las políticas de los bancos centrales en todo el mundo. A finales de agosto, la capitalización de mercado de USDC había crecido a alrededor de $45 mil millones, lo que subraya su resiliencia en un entorno macroeconómico desafiante.
BUSD enfrentó algunos desafíos debido al escrutinio regulatorio en curso sobre Binance. Sin embargo, su estabilidad y liquidez se mantuvieron intactas, particularmente en mercados donde la presencia de Binance es fuerte. A pesar de una ligera disminución en la cuota de mercado, la capitalización de mercado de BUSD se estabilizó alrededor de $69.5 millones, reflejando su utilidad continua en los mercados globales, incluso cuando los bancos centrales de todo el mundo luchan con la inflación y la estabilidad de las divisas.
Desempeño de NFT
El espacio NFT está experimentando una saturación debido al lanzamiento simultáneo de numerosos proyectos, reflejando la inestabilidad económica, las tensiones geopolíticas y los ingresos corporativos inconsistentes, lo que significa que invertir en NFT implica riesgos.
En julio, el mercado de NFT experimentó una disminución del 7.14% en el volumen total de ventas, alcanzando los $430 millones. DMarket, el mercado de artículos de juego en Mythos, mantuvo su liderazgo con el volumen de ventas mensual más alto de $16.2 millones. Los volúmenes de negociación de las colecciones basadas en Solana aumentaron en un 262.6% y 504.7%, respectivamente.
Las principales colecciones de Ordinals, incluidas Bitcoin Puppets y NodeMonkes, experimentaron un declive desde junio. Las colecciones de Ethereum, como CryptoPunks, Bored Ape Yacht Club y Pudgy Penguins, también vieron una caída. Las principales cadenas experimentaron descensos significativos en las ventas de NFT, con BTC y ETH experimentando reducciones del 51.63% y 40.58%, respectivamente.
Eventos Principales que Influyeron en el Mercado Cripto en Julio y Agosto
De cara al resto de 2024, se espera que varios eventos influyan en el mercado cripto, particularmente a medida que los mercados financieros más amplios continúan navegando por un panorama económico complejo.
Factores Geopolíticos y Económicos
Se espera que las elecciones presidenciales de EE. UU. impacten significativamente en el mercado cripto en los próximos meses. Los inversores y expertos en criptomonedas tienen la esperanza de que la candidata presidencial demócrata Kamala Harris sea menos hostil hacia la comunidad cripto que Biden. El compromiso de Trump de implementar políticas amigables con las criptomonedas en 2024 es un alejamiento de su postura anterior escéptica sobre la industria.
Los organizadores de la conferencia Bitcoin 2024 estaban en conversaciones con Kamala Harris para que asistiera al evento, pero finalmente decidió no participar. Los expertos de la industria cripto son optimistas de que la edad más joven de Harris y sus conexiones en su estado natal, California, que es amigable con la tecnología, la hagan más receptiva a apoyar los activos digitales.
Desbloqueos de Tokens
Se espera que el segundo trimestre de agosto de 2024 sea un mes significativo para el mercado de criptomonedas, con varios desbloqueos de tokens de alto perfil que liberarán casi $1.5 mil millones en tokens en circulación. Estos eventos, detallados por BeInCrypto y TokenUnlocks, presentan tanto oportunidades como desafíos para los inversores y comerciantes.
El mayor evento de desbloqueo de tokens de este mes es Avalanche (AVAX), que liberará 9.54 millones de tokens, valorados en $251.33 millones, el 20 de agosto. Aptos (APT) distribuyó 11.31 millones de tokens APT, valorados en alrededor de $76.45 millones, el 12 de agosto, lo que representa el 2.41% de su oferta circulante. Arbitrum (ARB) liberó 92.65 millones de tokens por un valor aproximado de $65.17 millones el 16 de agosto, lo que representa el 2.77% de su oferta circulante. Otros desbloqueos significativos incluyen dYdX (DYDX), Sui (SUI), ZetaChain (ZETA) y Galxe (GAL).
Halving de Bitcoin
Aunque el próximo halving de Bitcoin no está programado hasta 2025, la especulación sobre su impacto ya está influyendo en el comportamiento del mercado. Históricamente, los halvings de Bitcoin han llevado a aumentos significativos en los precios, ya que reducen la tasa de suministro de nuevos BTC que ingresan al mercado. A medida que las tasas de interés aumentan y la inflación sigue siendo una preocupación, el próximo halving podría convertirse en un punto focal para los inversores que buscan protegerse contra la devaluación de las monedas fiduciarias.
Lanzamiento de la Beta de Flux AI
Flux, un proveedor de infraestructura en la nube descentralizada, está programado para lanzar la versión beta de su suite avanzada de IA, FluxAI, el 20 de agosto de 2024. La plataforma, que funciona en FluxEdge, una red descentralizada avanzada, tiene como objetivo proporcionar a empresas y consumidores acceso a herramientas de IA de vanguardia en una infraestructura descentralizada.
La fase beta podría aumentar significativamente la utilidad y el valor del token FLUX a medida que las empresas y los consumidores prueban las nuevas herramientas de IA. La integración de IA en esta red podría llevar a un aumento en el uso y la demanda del token nativo de Flux, FLUX.
Para los inversores, el lanzamiento de FluxAI representa un momento crucial, señalando el comienzo de una nueva fase de crecimiento para Flux y potencialmente aumentando el valor del token FLUX.
Resumen
El mercado de criptomonedas experimentó volatilidad en julio y agosto de 2024 debido a las alzas en las tasas de interés de la Reserva Federal, lo que hizo que las criptomonedas fueran menos atractivas en comparación con las inversiones que generan intereses. A pesar de estos desafíos, el mercado mostró resiliencia. Sin embargo, las preocupaciones sobre la débil demanda del consumidor y la alta inflación llevaron a caídas en el mercado. Para agosto, el mercado se recuperó ligeramente, impulsado por avances tecnológicos y la estabilización de las tasas de cambio de divisas.
