В июле и августе 2024 года рынок криптовалют находился под влиянием различных экономических показателей. Среди них — рост процентных ставок, базовая инфляция и изменения в потребительском поведении. В то время как традиционные рынки, такие как фондовые индексы, испытывали трудности из-за колебаний спроса и изменений в отчетах об индексе розничных цен, рынок криптовалют демонстрировал как стабильность, так и уязвимость.
Binance опубликовала свежий отчет по рынку криптовалют за август. В этом обзоре мы рассмотрим ключевые тенденции и события, произошедшие на рынке криптовалют в июле и августе 2024 года, а также рассмотрим наиболее вероятные события, которые могут произойти в индустрии цифровых денег в ближайшем будущем.
Основные моменты
- Рынок криптовалют в июле и августе 2024 года находился под значительным влиянием роста процентных ставок, волатильности рынка и инфляции.
- Биткойн и Эфириум продемонстрировали устойчивость благодаря интересу институциональных инвесторов и технологическим улучшениям.
- Стейблкоины остаются критически важными для ликвидности рынка, в то время как блокчейны, такие как Эфириум и Солана, превзошли ожидания аналитиков.
Обзор рынка криптовалют в июле-августе 2024 года
В июле и августе 2024 года рынок криптовалют демонстрировал значительную нестабильность, в основном из-за изменений в монетарной политике Федеральной резервной системы США. В июле ФРС приняла решение о повышении процентных ставок с целью сдерживания инфляции. Это решение вызвало цепную реакцию как на традиционных, так и на цифровых рынках активов. Повышение процентных ставок обычно делает более рискованные активы, такие как биткоин, менее привлекательными.
Несмотря на эти препятствия, рынок криптовалют продемонстрировал устойчивость и адаптивность. В июле общая рыночная капитализация криптовалютного рынка увеличилась на 6,1%. Этот начальный стабильный рост был поддержан положительными отчетами о росте прибыли крупных технологических компаний, что свидетельствовало о более широком экономическом восстановлении. Однако постоянные опасения по поводу слабого потребительского спроса и повышенной базовой инфляции привели к периодическим спадам на рынке.
Данные из отчета по индексу потребительских цен за июль и август показали более медленное, чем ожидалось, снижение инфляции. ФРС сохранял жесткую позицию, что поддерживало высокие процентные ставки и влияло на настроения инвесторов, особенно на развитых рынках, где изменения ставок имеют значительное влияние.
К концу августа на рынке криптовалют наметилось оживление, которое выразилось в росте рыночной капитализации. Это восстановление было обусловлено позитивными событиями в сфере блокчейн-технологий и укреплением курсов валют, что создало более привлекательные условия для глобальных инвесторов.
Особенно заметно выросла Солана, став четвертой по величине криптовалютой по рыночной капитализации, а новые финансовые продукты, такие как ETF на Эфириум, начали набирать обороты.
По мере развития рынка значительные события включают адаптацию криптовалютных платежей крупными автомобильными брендами, такими как Ferrari, запуск инновационных криптовалютных продуктов, таких как карты Visa в сочетании с кошельками, и продолжающееся соблюдение нормативных требований, таких как MiCA в ЕС. Этот развивающийся ландшафт подчеркивает продолжающуюся интеграцию рынка блокчейнов в более широкую финансовую экосистему.
Теперь давайте обсудим показатели криптовалютного рынка подробнее.
Показатели Биткойна и Эфириума
В июле и августе 2024 года стоимость Биткойна была тесно связана с динамикой мировых финансовых рынков. По мере того как процентные ставки продолжали расти, инвесторы, ищущие более надёжные активы, начали активно продавать Биткойн. Однако роль BTC как средства защиты от инфляции оставалась ключевым нарративом, особенно когда уровень безработицы в США начал медленно расти, указывая на возможное замедление экономики в будущем. Несмотря на торговлю в волатильном диапазоне, BTC удалось удержаться выше ключевых уровней поддержки, закончив август с новой волной роста выше 50 000 долларов, благодаря увеличенному институциональному спросу.
Движения цены Эфириума также находились под влиянием более широких рыночных тенденций фондовых индексов. Одобрение SEC девяти ETF на Эфириум стало значимым событием, однако начальная торговля привела к корректировке цены, при этом ETH снизился на 1,6%. С момента запуска, ETF на Эфириум испытали общий чистый отток в размере 484 млн долларов, при этом один только ETHE от Grayscale зафиксировал отток в 1,9 млрд долларов.
К концу августа Эфириум преодолел отметку в 2 800 долларов. Это было связано с повышенным интересом к проектам DeFi и временным снижением темпов инфляции, что несколько успокоило опасения по поводу неконтролируемого роста цен.
Производительность стейблкоинов
Метрики стейблкоинов являются ключевыми для оценки общего состояния блокчейна. Общий объем предложения стейблкоинов достигает рекордного уровня 2022 года в 165 миллиардов долларов, при этом сети Эфириум и Трон доминируют на этом рынке.
BNB Chain занимает третье место с 5 миллиардами долларов стейблкоинов. Солана, представляющая 2% от общего объема предложения, была ответственной за большинство переводов стейблкоинов между январем и серединой июня 2024 года. Однако ежедневные объемы резко упали из-за активности Phoenix DEX. Объем PYUSD от PayPal на Солане догоняет объем на Эфириуме.
USDT сохранил свое доминирование, особенно в условиях повышения процентных ставок ФРС, что привело к увеличению спроса на ликвидность на рынках. Привязка Tether к доллару США оставалась стабильной, и его роль моста между фиатными валютами и криптовалютами была решающей в периоды рыночного стресса. Рыночная капитализация стейблкоина испытывала незначительные колебания, но оставалась стабильной.
Успехи USDC были ярко продемонстрированы его растущей популярностью на платформах DeFi, несмотря на неопределённость на традиционных рынках. Благодаря своей прозрачности и соответствии требованиям регуляторов, USDC стал привлекательным выбором для институциональных инвесторов, особенно в условиях нестабильности валютных курсов, вызванных политикой центральных банков по всему миру. К концу августа рыночная капитализация USDC выросла до примерно 45 миллиардов долларов, что подчеркивает его устойчивость в сложной макроэкономической среде.
BUSD столкнулся с некоторыми проблемами из-за продолжающегося давления над Binance со стороны регуляторов. Однако его стабильность и ликвидность остались непоколебимыми, особенно на рынках, где Binance имеет значительное присутствие. Несмотря на небольшое снижение доли рынка, рыночная капитализация BUSD стабилизировалась на уровне около 69,5 миллиона долларов. Это свидетельствует о том, что BUSD продолжает быть востребованным на мировых рынках, несмотря на то, что центральные банки по всему миру борются с инфляцией и нестабильностью валют.
Показатели NFT
Рынок NFT переживает избыток предложений из-за одновременного запуска большого количества проектов. Это отражает экономическую неопределённость, геополитическую напряжённость и колебания в корпоративных доходах. Инвестирование в NFT может быть связано с определёнными рисками.
В июле рынок NFT испытал снижение общего объема продаж на 7,14%, достигнув 430 миллионов долларов. DMarket, торговая площадка игровых предметов на Mythos, сохранила лидерство с самым высоким месячным объемом продаж в 16,2 миллиона долларов. Объемы торгов для коллекций на базе Соланы выросли на 262,6% и 504,7% соответственно.
Основные коллекции Ordinals, включая Bitcoin Puppets и NodeMonkes, испытали спад по сравнению с июнем. Коллекции на Эфириуме, такие как CryptoPunks, Bored Ape Yacht Club и Pudgy Penguins, также показали снижение. Основные блокчейны испытали значительные снижения продаж NFT, при этом BTC и ETH снизились на 51,63% и 40,58% соответственно.
Основные события, повлиявшие на рынок криптовалют в июле и августе
Заглядывая вперед, можно предположить, что в оставшейся части 2024 года произойдёт ряд событий, которые окажут влияние на рынок криптовалют. На этом фоне более масштабные финансовые рынки продолжают адаптироваться к сложной экономической ситуации.
Геополитические и экономические факторы
Ожидается, что президентские выборы в США окажут значительное влияние на рынок криптовалют в ближайшие месяцы. Инвесторы и эксперты надеются, что кандидат в президенты от Демократической партии Камала Харрис будет менее враждебной к криптосообществу, чем Байден. Приверженность Трампа внедрению криптодружественных политик в 2024 году является отходом от его предыдущей скептической позиции по отношению к отрасли.
Организаторы конференции Bitcoin 2024 вели переговоры с Камалой Харрис о ее участии в мероприятии, но в конечном итоге она решила не участвовать. Инсайдеры надеются, что молодой возраст Харрис и ее связи в родном для нее штате Калифорния, благоприятном для технологий, сделают ее более открытой к поддержке цифровых активов.
Разблокировка токенов
Ожидается, что второй квартал августа 2024 года станет значимым месяцем для рынка криптовалют, когда несколько крупных разблокировок выпустят в обращение токены на сумму почти 1,5 миллиарда долларов. Эти события, описанные BeInCrypto и TokenUnlocks, представляют как возможности, так и вызовы для инвесторов и трейдеров.
Крупнейшее событие по разблокировке токенов в этом месяце — это Avalanche (AVAX), которое выпустит 9,54 миллиона токенов на сумму 251,33 миллиона долларов 20 августа. Aptos (APT) распределила 11,31 миллиона токенов APT на сумму около 76,45 миллиона долларов 12 августа, что составляет 2,41% от общего объема обращения. Arbitrum (ARB) выпустила 92,65 миллиона токенов на сумму примерно 65,17 миллиона долларов 16 августа, что составляет 2,77% от общего объема обращения. Другие значимые разблокировки включают dYdX (DYDX), Sui (SUI), ZetaChain (ZETA) и Galxe (GAL).
Халвинг Биткойна
Хотя следующий халвинг Биткойна ожидается только в 2028 году, спекуляции вокруг его воздействия уже влияют на поведение рынка. Исторически сложилось так, что халвинги Биткойна приводили к значительному росту цен, поскольку они снижают темпы поступления нового предложения BTC на рынок. По мере роста процентных ставок и сохранения инфляции как проблемы, предстоящий халвинг может стать ключевой точкой для инвесторов, стремящихся защититься от обесценивания фиатных валют.
Выпуск бета-версии Flux AI
Flux, поставщик децентрализованной облачной инфраструктуры, готовится к запуску бета-версии своего передового пакета инструментов ИИ, FluxAI, 20 августа 2024 года. Платформа, работающая на FluxEdge, передовой децентрализованной сети, направлена на предоставление бизнесу и потребителям доступа к передовым инструментам ИИ на децентрализованной инфраструктуре.
Этап бета-тестирования может значительно повысить полезность и ценность токена FLUX, так как бизнес и потребители будут тестировать новые инструменты ИИ. Интеграция ИИ в эту сеть может привести к увеличению использования и спроса на нативный токен Flux, FLUX.
Для инвесторов запуск FluxAI представляет собой ключевой момент, сигнализируя о начале новой фазы роста для Flux и потенциальном увеличении стоимости токена FLUX.
Заключение
Рынок криптовалют испытал волатильность в июле и августе 2024 года из-за повышения процентных ставок Федеральной резервной системы, что сделало криптовалюты менее привлекательными по сравнению с инвестициями, приносящими проценты. Несмотря на эти вызовы, рынок продемонстрировал устойчивость. Однако опасения по поводу слабого потребительского спроса и высокой инфляции привели к падению рынка. К августу рынок несколько восстановился, поддерживаемый технологическими достижениями и стабилизацией обменных курсов валют.
